La película se desarrolla en 1946. Segunda Guerra Mundial acaba de terminar y Alec Ramsey (Kelly Reno), un niño de diez años con su padre va a volver a Inglaterra en un barco. Cuando el niño al mismo observó a un grupo de hombres que están emprendiendo un caballo agradable negro.Durante cruce, Alec va al bloque en el que el caballo para tomar terrones de azúcar. Así comienza un vínculo estrecho con el animal. El viaje va bien, pero cuando llegaron a las costas del norte de África, una gran tormenta comienza a causar pánico entre la tripulación del buque. De repente, la caída de rayos en el barco y comienza a volcar. El tío se pone a la cubierta y rescatar el caballo, siendo los dos únicos supervivientes de los tragedia.Tras naufragio, Alec y el caballo, que pone el nombre de "El Negro" va a una isla desierta. Después de un tiempo, son rescatados y enviados a los Estados Unidos donde el joven cumple Henry Dailey (Mickey Rooney), un domador de caballos que le enseña cómo montarlo. Alec y "El Negro" formarán un gran equipo y comenzar a competir en las carreras de caballos de mayor prestigio en el país.